• 30 июня, 2023
  • 59

«Эксперт РА» присвоил кредитный рейтинг АО «ГАРДИЯ» на уровне ruAA

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» присвоило рейтинг финансовой надежности АО «ГАРДИЯ» на уровне ruAA, прогноз по рейтингу стабильный.

АО «ГАРДИЯ» – универсальный страховщик, основными направлениями деятельности которого являются страхование гражданской ответственности за причинение вреда третьим лицам, страхование грузов и страхование финансовых рисков. В качестве фактора поддержки агентством выделяется высокий финансовый потенциал одного из конечных собственников компании, имеющего рейтинг «Эксперт РА» на уровне ruAAA.

По классификации агентства, страховщик входит в 4 размерный класс и занимает 78 место по объему совокупной страховой премии за 2022 год, по данным Банка России, что сдерживает уровень рейтинга. За 2022 год страховые взносы компании сократились на 82,9% в связи с приостановкой подписания и продления бизнеса с марта по середину декабря 2022 года.

Диверсификация страхового портфеля компании находится на умеренно низком уровне: за 2022 год коэффициент диверсификации составил 0,304, на крупнейшее направление деятельности – страхование гражданской ответственности за причинение вреда третьим лицам – пришлось 40,6% премии. При этом стабильность страхового портфеля оценивается как умеренно высокая: максимальное изменение долей видов страхования в портфеле компании за 2022 год по сравнению с 2021 годом составило 15,2 п.п. Компания собирает взносы через центральный офис, расположенный в г. Москве. Географическая диверсификация застрахованных объектов находится на достаточно низком уровне.

Агентством положительно оцениваются высокие значения нормативного соотношения собственных средств и принятых обязательств (3,58 на 31.03.2023, 5,83 на 31.05.2023), а также увеличение собственного капитала компании на 20 млрд рублей в мае 2023 года.

В числе позитивных факторов также отмечаются высокие значения коэффициентов текущей ликвидности (11,79 на 31.03.2023) и уточненной страховой ликвидности-нетто (18,07 на 31.03.2023). Положительно оцениваются низкая доля кредиторской задолженности и прочих обязательств в пассивах (2,6% на 31.03.2023), низкое отношение объема привлеченных средств к капиталу (2,3% на 31.03.2023), а также отсутствие оценочных и внебалансовых обязательств.

Качество и диверсификация активов страховщика находятся на высоком уровне. На 31.03.2023 коэффициент качества активов составил 0,75, на крупнейшего контрагента, который не может быть отнесен к условному рейтинговому классу ruAA и выше, пришлось 1,6% активов, очищенных от отложенных аквизиционных расходов. Инвестиционные вложения в связанные структуры отсутствуют, что таже оказывает положительное влияние на рейтинг.

Убыточность по основным направлениям деятельности, а также по страховому портфелю в целом оценивается положительно. Коэффициент убыточности-нетто, комбинированный коэффициент убыточности-нетто и доля расходов на ведение дела приняли отрицательные значения за 2022 год. Также позитивное влияние на рейтинг компании оказывают высокие значения рентабельности продаж (70,7% за 2022 год) и капитала (19,7% за 2022 год). Рентабельность инвестиций находится на умеренно высоком уровне (5,1% за 2022 год).

Диверсификация клиентской базы компании оценивается как низкая.

За 2022 год доля 5 крупнейших клиентов во взносах составила 86,6%, на крупнейшего клиента пришлось 64,9% премии, что явилось следствием приостановки деятельности компании на 9 месяцев в 2022 году. Доля расторгнутых договоров за 2022 год составила 8,4%. У компании отсутствует зависимость от каналов продаж, что рассматривается в качестве позитивного фактора. Доля прямых продаж составила 75,8% за 2022 год. Комиссионное вознаграждение посредникам находится на низком уровне, что оценивается положительно.

Компания не оставляет на собственном удержании крупные риски. Так, на 31.03.2023 отношение максимально возможной по одному событию выплаты-нетто к собственным средствам компании составляет 2,7%. Надежность перестраховочной защиты компании оценивается как высокая. Компания имеет богатый опыт урегулирования средних убытков, что оказывает положительное влияние на рейтинг.

В качестве сдерживающего фактора отмечается незавершенный процесс формирования системы риск-менеджмента, разработки нормативно-правовой базы деятельности коллегиальных органов и подразделений, отвечающих за управление рисками. В то же время позитивно оценивается высокий уровень стратегического и финансового планирования.

По данным «Эксперт РА», на 31.03.2023 активы страховщика составили 3,3 млрд рублей, собственные средства – 2,8 млрд рублей, уставный капитал – 600 млн рублей. За 2022 год компания собрала 720,9 млн рублей страховой премии.

Похожие статьи

«Эксперт РА» подтвердил кредитный рейтинг АО «ГАРДИЯ» на уровне…

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг финансовой надежности АО «ГАРДИЯ» на уровне ruAА, прогноз по рейтингу стабильный.

«Эксперт РА» подтвердил кредитный рейтинг ООО «СК «Ингосстрах-Жизнь» на…

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг финансовой надежности ООО «СК «Ингосстрах-Жизнь» на уровне ruAAA, прогноз по рейтингу стабильный.

Страховой медицинской организации «МАКС-М» подтвержден рейтинг «Эксперт РА» на…

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг надежности и качества услуг страховой медицинской организации АО «МАКС-М» на уровне А++, прогноз по рейтингу…